Internet Explorerのデフォルト設定では、ローカルに置かれたJavaScriptを実行しようとすると、

1の回答者です。もう少し詳しくご説明いたします。

閲覧者のローカルディスクのファイルに書き込みを行う機能は、

JavaScriptの言語自体がはじめから持つ機能ではなく、

「JavaScriptを経由して呼び出せる”ActiveXコントロール”の機能」です。

ローカルの場合だけ、質問の画像にあるような

アクティブコンテンツ（ActiveXコントロールなど）の警告表示が出るのは、

「セキュリティレベルの既定の設定」の問題が関与しています。

[インターネットオプション]の、[セキュリティ] 設定において、

「ActiveXコントロールに対して自動的にダイアログを表示」

という設定項目が、

「ローカルイントラネット」ゾーンでは既定が「有効」であり、

「インターネット」ゾーンでは既定が「無効」だからです。

既定のActiveX警告設定の違い

なぜかというと、既定の設定では

「ローカルイントラネット]ゾーンは、

「インターネットゾーン」よりも、

、セキュリティレベルが甘いからです。

インターネットゾーンが「中高」に対して、

ローカルは「中低」が既定など。

しかし注意しなければならないことは、

「ローカルにある場合のみ」ではなく

「ブラウザの(特にActiveX関連の)セキュリティレベルが低く設定されている」場合に危険性があるということです。

セキュリティレベルは変更できるため、

たとえ"インターネット"ゾーンでも、

ActiveXのセキュリティレベルを変更し、

例えば、レベルのカスタマイズの設定で

デフォルトで無効になっている、この

「スクリプトを実行しても安全だとマークされていないActiveXコントロールの初期化とスクリプトの実行」

を”有効”にしたり

するなどして、

全体として安全が保証できないActiveXの実行が許されているような設定にしていれば、

ローカルでないインターネット上のJavaScriptからでも、

ActiveXを使わせてローカルファイルにアクセスすることが可能です。

正直、こちらの設定のほうが危険といえるでしょう。

つまり、

「ゾーンごとのActiveX実行に関するセキュリティ設定」が

一番のポイントであり、

危険かどうかは設定次第であり、どちらでも危険になりえます。

既定（はじめの）のセキュリティレベルが違うというだけとも

いえるかもしれません。